大家好，简单看一个(gè)基金经理(lǐ)，把(bǎ)新能源(yuán)全部(bù)砍仓(cāng)，梭哈AI了。

　　海(hǎi)富(fù)通吕越超“All in”了AI

　　这个(gè)周末，市场都在讨论一(yī)个(gè)基金(jīn)经理(lǐ)，海(hǎi)富通的吕越超老师(shī)。

　　从其管理的海富通股票混合来看，截至(zhì)去(qù)年(nián)年底，持仓基本为(wèi)新(xīn)能(néng)源板块(kuài)股(gǔ)票。

　　拜拜肉好减吗，拜拜肉难减吗>

　　结(jié)果到了今年一季度末，已经基本(běn)清仓(cāng)了新(xīn)能源，梭哈AI板块。

　　除了(le)海富通股票混合外(wài)，其他三只产品也基本重(zhòng)仓了AI板块。

　　吕越超(chāo)在一季报称，在一季度的操作中，本基金总体把握住了(le)市场的节奏变化和结构转换，降低了(le)新能(néng) 源(yuán)板块的配置权重(zhòng)，较(jiào)好地把握(wò)了 TMT 板块的(de)投资(zī)机会，组合调(diào)整取得了明显的超额收益。

　　另外，他(tā)称，中国特(tè)色估值体(tǐ)系所代表(biǎo)的传统实(shí)体行业正在被市场一部分“聪明钱”定价，后续可(kě)能成为(wèi)市场最有持续(xù)性的一(yī)条结构(gòu)主(zhǔ)线。

　　数据显示，海富通(tōng)股票混(hùn)合今年以来涨了14％，其(qí)他三只产品今年以来均取得正收益。

　　至于Ai板块后(hòu)市怎么(me)走？

　　中信(xìn)证券认(rèn)为，AI主题板块在短期高(gāo)度依赖交(jiāo)易(yì)，阶段(duàn)性失去靠配置获取超额回(huí)报的特(tè)征。TMT板块成交占全市场比重(zhòng)超(chāo)40％的天数已累计(jì)达到22天，上一次出(chū)现持续成交占比超(chāo)过(guò)40％的板(bǎn)块是2021年(nián)7月底的(de)电力设备及新能(néng)源，持续约28个(gè)交易日(rì)，在此期(qī)间新能源(yuán)ETF累计(jì)收益率仅有(yǒu)2.5％，期间最高累计(jì)回(huí)报率为+8.8％，最(zuì)低累(lèi)计回报率为-4.8％。近期TMT板块也呈现出类(lèi)似(shì)特征，尽管(guǎn)热闹，但(dàn)不赚钱。过去两(liǎng)周，科创芯片ETF、通信(xìn)ETF、游(yóu)戏传媒ETF分别出现过(guò)6次、6次和5次单日涨幅(fú)超过2％的行情(qíng)，最(zuì)大单日涨幅分别达到6.0％、4.2％和3.5％，但区间(jiān)跌幅达到-1.1％、-2.4％和(hé)-1.6％，若包含其(qí)他AI相关主题ETF在内，平(píng)均跌幅达到(dào)-4.5％。两(liǎng)周时间TMT板块累计成交了5.41万亿(yì)元，但总市值反而减少了6717亿元，较4月第一周降低约5.4％，是典型的减量博弈。

　　而招商(shāng)证券认为，TMT大(dà)年通常分为“春季躁动(dòng)”“获利回吐(tǔ)”“盛夏攻势”“获(huò)利了结”四(sì)波行(xíng)情，春季躁动后(hòu)往往会有一波明显的调(diào)整，时间在1-2个月，幅度(dù)在(zài)20％左右。面(miàn)对这种调整，逢低加仓是最(zuì)佳(jiā)策略(lüè)，因(yīn)为(wèi)往往后续(xù)盛夏攻势大概率(lǜ)创(chuàng)新高。如果今年在业绩披露期结(jié)束后，随着AI+/数字经济/自主(zhǔ)可控等大(dà)产业趋势(shì)以政府(fǔ)支持(chí)力度进一步加大、资本开支增加、订单(dān)增加和(hé)产品(pǐn)销(xiāo)量业绩的改(gǎi)善逐渐被市场所确(què)定，则TMT将会重回上行趋(qū)势，进(jìn)入(rù)盛夏攻拜拜肉好减吗，拜拜肉难减吗势。

　　中泰证券认为，AI等板块或阶段性见顶，指数(shù)上半年阶段性顶部亦或基本形(xíng)成本轮调(diào)整标(biāo)志着AI等高位板块或阶段(duàn)性见(jiàn)顶，指数上半(bàn)年阶段性顶(dǐng)部亦(yì)或基本形成。本次大(dà)幅调整主(zhǔ)要还是因为在AI相(xiāng)关板块(kuài)市场情(qíng)绪处于极(jí)值的情(qíng)况下，叠加上述基本面风险因素逐步(bù)发(fā)酵，市场内生调整需求出现集中释放。就资本市场而言，或代表本轮AI+难以复制(zhì)2013-2015年互联网+模式(shì)。

未经允许不得转载：太仓网站建设,太仓网络公司,太仓网站制作,太仓网页设计,网站推广-昆山云度信息科技有限公司 拜拜肉好减吗，拜拜肉难减吗