近期交易商协会的监管处(chù)罚力度明显加大，虽然债券市场(chǎng)参与主体愈发丰富多元(yuán)，市场竞争程度更趋激烈，但监管底线不能(néng)破(pò)戒(jiè)。

　　5月(yuè)11日，交易(yì)商协(xié)会对建设银行启动自律调查，这是两天内第二(èr)家被要求自(zì)律调(diào)查的(de)大(dà)行。今(jīn)年(nián)以来，交易商协会(huì)已对多(duō)家金(jīn)融机(jī)构(gòu)启动自律(lǜ)调(diào)查，监管(guǎn)力(lì)度(dù)在持续(xù)加大。

　　多家金融机构接(jiē)连被通报

　　5月11日(rì)，中国(guó)银行间市(shì)场交易商协会（下称“交易(yì)商协会”）网站显示，基于(yú)监(jiān)管部门反馈线索(suǒ)，依据《银行(xíng)间债券市(shì)场自律处分(fēn)规(guī)则》，交易(yì)商(shāng)协会已对中(zhōng)国建设银(yín)行股份有限公(gōng)司债务融资工(gōng)具承销业务涉嫌违规行(xíng)为开展(zhǎn)自律调(diào)查。

　　根据建行2022年年报，去年建行承销非金融(róng)企业债(zhài)务(wù)融资(zī)工具744笔，为411家实体企业承销发行(xíng)债券4645.17亿(yì)元。2022年，该行(xíng)支(zhī)持(chí)优质(zhì)头部(bù)房(fáng)地(dì)产企业债(zhài)券融资需(xū)求，承销(xiāo)房地产企业(yè)323.35亿元(yuán)债务融资工具，房地产并(bìng)购(gòu)票(piào)据22.9亿元。

　　交(jiāo)易商协会的监(jiān)管力度(dù)在近期持(chí)续加大。就在(zài)5月9日，交易商协(xié)会官(guān)网发布信(xìn)息，针对(duì)中国进出口银(yín)行金融债(zhài)券(quàn)发行涉嫌违规(guī)行为，以及中国民(mín)生银行承销业务涉嫌违(wéi)规行为(wèi)已开展自(zì)律调(diào)查。

　　而在(zài)5月8日(rì)，大连银行、郑州银行、江西银行、青岛银行和(hé)粤财信(xìn)托(tuō)共5家机构涉及债券业(yè)务违规被点(diǎn)名(míng)。具体来(lái)说，交易(yì)商协会通过深入调查发现，大连(lián)银行等多家机构存在(zài)债(zhài)券代持交易等违规行为。其中，大连银行通过(guò)做市业务方式，每日滚动开展买卖方向相反、清(qīng)算速(sù)度不同(tóng)的现券交(jiāo)易，代持利率债活跃券(quàn)，且规模较大；郑(zhèng)州银行、江西(xī)银(yín)行和青岛银行，内(nèi)控执(zhí)行不严或(huò)流于形式，未有(yǒu)效(xiào)评估交易合(hé)理性，作(zuò)为中间方以现券买卖或做市等方式参与债券代持交易(yì)链条(tiáo)，交(jiāo)易笔数和(hé)金(jīn)额较大(dà)。

　　今年4月，工商银行已被启动(dòng)自律调查(chá)。相(xiāng)关公告称(chēng)，交易商协(xié)会在日常监(jiān)测(cè)工(gōng)作(zuò)中发现，工商银行主承销的(de)多(duō)期债务融资工具发行定价严重偏离市(shì)场合理水(shuǐ)平，干(gàn)扰了市场秩序(xù)，涉嫌(xián皇太极的父皇是谁，清朝历代帝王顺序表)违反银行间债券市(shì)场自律管理相关规定。

　　4月3日，交易(yì)商(shāng)协会网站披露，近期在查处四平市城市发展投资(zī)控股有(yǒu)限公司案件时，发(fā)现(xiàn)吉林银行、吉林亿联银行(xíng)因违(wéi)规收取发行人大额财务资助(zhù)，涉(shè)嫌违反银行间债券市场自律管理规则，被交易商协会进行自律调查。一同被(bèi)开展自律调查的还(hái)有光大证券(quàn)、富国(guó)资产管理（上海(hǎi)）有限公司两家金融机构。

　　交易商协会监管处罚力度加强

　　根据交易商协会通报(bào)的数据，2022年全年，交易商协会共对68起(qǐ)涉嫌(xián)违规案件(jiàn)立(lì)案调查，开展自律调查和(hé)自律问询103次(cì)，作出各(gè)类(lèi)自律(lǜ)处分99家（人(rén)）次，涉及35家(jiā)发行人和信用增进机构(gòu)、4家主(zhǔ)承(chéng)销(xiāo)商、3家(jiā)会计师事务所、1家律师事务所、2家其他类型机(jī)构和54名直(zhí)接责任人(rén)。作出的处分中，警告及以上占比超过五成，15家(jiā)机构被暂停一定期限业务，12位责(zé)任人被(bèi)认定(dìng)不适当人选。

　　梳理通报来看，被通报的原因(yīn)包括低价包销(xiāo)多期债务融资工具，影(yǐng)响了市场正常秩序；部分债务(wù)融资工具未按照发行文件(jiàn)约定(dìng)开展余额包销，个别债务融资工(gōng)具挤(jǐ)占(zhàn)了其他(tā)投资人(rén)的正常投(tóu)标，违背(bèi)了公平公(gōng)正原则，并影响(xiǎng)了发行利率，对市场正常秩序造成了一(yī)定不(bù)良影响(xiǎng)。

　　通报指出，银行间债(zhài)券市场参与机构在从事(shì)相关业务(wù)过程中，务必牢固树立市场责(zé)任意识，严(yán)格遵守相关监管(guǎn)规定和自律(lǜ)规(guī)则要求(qiú)，合规展(zhǎn)业，自觉(jué)维(wéi)护银行间债券(quàn)市场运行秩(zhì)序。

　　交易商协会表示，做市商作(zuò)为银行(xíng)间(jiān)市场基石机构，承担着(zhe)提高(gāo)市场流动性、促进价格(gé)发(fā)现的重要(yào)作用(yòng)，应切(qiè)实提升做(zuò)市交易能力，加强(qiáng)内部控制和风险管理，确保合规稳健展(zhǎn)业，“真做市、做真(zhēn)市”。

　　可以看到，近期交易商协会的监管处罚力度明显加大，虽然(rán)债券市场(chǎng)参与主(zhǔ)体愈发丰富(fù)多元，市场竞争程度(d皇太极的父皇是谁，清朝历代帝王顺序表ù)更趋激(jī)烈，但(dàn)监(jiān)管底线不能破(pò)戒。

　　资深(shēn)金融(róng)政(zhèng)策监(jiān)管专(zhuān)家(jiā)周毅钦对《国际(jì)金融报》记者(zhě)表(biǎo)示(shì)，可以看到，银行间交易商协会将继续贯彻(chè)落实监管(guǎn)从严要求，以严格自律惩戒向市(shì)场传递“零(líng)容忍”的(de)清(qīng)晰(xī)信(xìn)号，引导市场(chǎng)各类(lèi)主体归(guī)位(wèi)尽责，维护市场良(li皇太极的父皇是谁，清朝历代帝王顺序表áng)好秩(zhì)序(xù)。债券(quàn)承(chéng)销机(jī)构作为债券市场的“看门(mén)人”，对于商业银行特别是国有大(dà)行来说，也需要肩负(fù)起(qǐ)相应的公序责任，切实维护好行业(yè)的良性(xìng)竞争(zhēng)生态。

未经允许不得转载：太仓网站建设,太仓网络公司,太仓网站制作,太仓网页设计,网站推广-昆山云度信息科技有限公司 皇太极的父皇是谁，清朝历代帝王顺序表